2008年金融危機以來，全球大宗商品市場開始劇烈波動;特別是2011年以后，受制于全球經(jīng)濟復(fù)蘇乏力，以銅和鋁為代表的主要有色金屬價格逐步走低。受到市場不景氣的影響，我國再生鋁生產(chǎn)企業(yè)利潤微薄，生存舉步維艱。筆者認為目前行業(yè)的發(fā)展困境主要是受制于行業(yè)的周期性特點，隨著行業(yè)重新洗牌、集中度不斷提高，大型再生鋁生產(chǎn)企業(yè)有望在下一輪增長周期中再次獲益。
　　
　　全球再生鋁行業(yè)狀況
　　
　　對主要發(fā)達國家來說，在電解鋁的工業(yè)化技術(shù)誕生7年后，最早的再生鋁生產(chǎn)就開始了。二戰(zhàn)以后，汽車進入集中報廢階段，民間積累的廢鋁資源不斷增加，再生鋁行業(yè)發(fā)展條件開始成熟。經(jīng)過數(shù)十年的發(fā)展，目前發(fā)達國家社會廢鋁資源豐富，廢鋁回收技術(shù)也相對先進。特別是歐洲美洲和日本等地的國家，從廢鋁分類回收到重復(fù)利用都有一整套相對成熟的法規(guī)和機制，其國民環(huán)保意識較強，目前已經(jīng)形成了成熟的再生鋁回收-生產(chǎn)-市場再銷售的體系。
　　
　　根據(jù)世界金屬統(tǒng)計局的統(tǒng)計，1989年，全球再生鋁的供應(yīng)僅為500萬噸，到2013年這一數(shù)字已經(jīng)增長到1534.5萬噸。從產(chǎn)量方面來看，2010年全球再生鋁產(chǎn)量達到了2000萬噸，全球原生鋁產(chǎn)量4100萬噸，再生鋁占到總供應(yīng)量的三分之一，其中歐美日等發(fā)達國家顯著高于這一水平。例如，2009年歐洲再生鋁產(chǎn)量352萬噸，原聲鋁產(chǎn)量409萬噸，再生鋁占比為46.2%;美國再生鋁產(chǎn)量302萬噸，原生鋁產(chǎn)量199萬噸，再生鋁占比超過了60%;對再生資源最為重視的日本在2011年再生鋁占全社會鋁制品比重已經(jīng)達到了99.4%。
　　
　　國際鋁業(yè)協(xié)會估計，從19世紀80年代鋁工業(yè)開始大規(guī)模商業(yè)化生產(chǎn)以來，全球已生產(chǎn)了7億噸鋁，通過循環(huán)利用，大約有四分之三的鋁仍然處于使用狀態(tài)，大約31%用于建筑業(yè)、29%用于機械、電線電纜等、28%用于汽車、飛機、火車、輪船等運輸工具，12%用于其它領(lǐng)域。目前存量鋁的總量約相當(dāng)于全球14年原鋁的產(chǎn)量。
　　
　　世界金屬統(tǒng)計局(WBMS)2014年底公布的報告顯示，2014年1-11月全球鋁市供應(yīng)短缺72.9萬噸，2013年全年供應(yīng)過剩56.9萬噸。2014年1-11月，全球原鋁需求量為4612萬噸，較2013年同期增加294.1萬噸，或6.8%;2014年全年鋁需求量預(yù)計在5200萬噸以上。
　　
　　中國再生鋁行業(yè)狀況
　　
　　中國再生鋁工業(yè)起步較晚，上世紀70年代后期才初步形成雛形，但當(dāng)時我國工業(yè)基礎(chǔ)薄弱，再生鋁發(fā)展規(guī)模較小。直到上世紀80年代，在鋁需求旺盛的拉動下，我國再生鋁企業(yè)才紛紛上馬，眾多小型再生鋁企業(yè)和家庭作坊飛速成長。上世紀90年代以來，外資開始進入中國再生鋁行業(yè)，廢鋁進口數(shù)量和再生鋁產(chǎn)品出口量也逐年擴大，中國再生鋁產(chǎn)業(yè)加快了與國際接軌的步伐。
　　
　　據(jù)中研普華公司公布的數(shù)據(jù)，從2008年開始，我國再生鋁產(chǎn)量開始呈現(xiàn)快速上升之勢，并在2012年達到了480萬噸;2013年受經(jīng)濟下行和房地產(chǎn)擠泡沫的影響，我國再生鋁產(chǎn)量增長速度有所放緩，但總量仍然達到了520萬噸。根據(jù)國家統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)，2013年我國共生產(chǎn)原鋁2,205.85萬噸，再生鋁產(chǎn)量仍然僅占總產(chǎn)量的23%左右，遠遠落后于發(fā)達國家。另根據(jù)中國有色工業(yè)協(xié)會再生金屬分會的數(shù)據(jù)，2014年前三季度我國再生鋁產(chǎn)量約為360萬噸，同比增長2.9%。按照《有色金屬工業(yè)中長期科技發(fā)展規(guī)劃(2006-2020年)》，到2020年，我國再生鋁占鋁的總產(chǎn)量比例將提高到40%，再生鋁產(chǎn)業(yè)未來的發(fā)展空間較為廣闊。
　　
　　我國再生鋁行業(yè)競爭格局
　　
　　再生鋁行業(yè)在我國由于發(fā)展較早且技術(shù)門檻較低，是個充分競爭的市場，行業(yè)市場化程度較高，行業(yè)內(nèi)企業(yè)數(shù)量眾多。行業(yè)集中度與發(fā)達國家相比仍然較低，美國最大的再生鋁生產(chǎn)企業(yè)Aleris2011年共生產(chǎn)再生鋁產(chǎn)品128.2萬噸，其中美國本土冶煉廠共生產(chǎn)89.45萬噸，占當(dāng)年美國再生鋁總量的29.6%;日本最大的再生鋁生產(chǎn)企業(yè)大紀鋁業(yè)，目前在日本國內(nèi)擁有30萬噸產(chǎn)能，約占日本總產(chǎn)能的30%。我國最大的再生鋁生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量占全國總產(chǎn)量的比例在2013年才首次超過10%。
　　
　　近年來，在市場不景氣的情況下，我國再生鋁行業(yè)出現(xiàn)了重新洗牌的現(xiàn)象，中小型企業(yè)逐步退出競爭，大型企業(yè)逆勢擴充產(chǎn)能，行業(yè)集中度不斷提高。2013年工信部頒布的《鋁行業(yè)規(guī)范條件》規(guī)定：新建再生鋁項目，規(guī)模必須在10萬噸/年以上;現(xiàn)有再生鋁企業(yè)的生產(chǎn)準(zhǔn)入規(guī)模為大于5萬噸/年。在市場和政策的雙重作用下，2013年，我國再生鋁產(chǎn)量已相當(dāng)于原鋁產(chǎn)量的23.6%，產(chǎn)能超過10萬噸的企業(yè)已經(jīng)達到數(shù)十家，其中5家年產(chǎn)超過了30萬噸，企業(yè)規(guī)模分別較前幾年更趨合理。
　　
　　我國再生鋁行業(yè)的發(fā)展展望
　　
　　存量鋁和廢鋁方面，隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展，鋁消費量在21世紀出現(xiàn)了爆發(fā)式增長，目前已成為全球最大的鋁消費國，社會存量鋁的規(guī)模快速增長。鋁制品根據(jù)應(yīng)用產(chǎn)品的不同有著不同的壽命，隨著越來越多的鋁制品進入了更新?lián)Q代周期，我國廢鋁的供應(yīng)量已經(jīng)步入持續(xù)快速增加的階段，廢鋁原料對外依存度逐年降低。2013年，我國廢鋁原料來源中38%左右依靠進口，而62%是由國內(nèi)產(chǎn)生的，預(yù)計未來國產(chǎn)廢鋁比例將進一步提高。
　　
　　經(jīng)濟增長和城市化方面，我國相對發(fā)達國家城市化水平仍然較低。發(fā)達國家中以美國為例，其城市化率在80%以上，根據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)計算出人均鋁消費量在30kg以上。我國在1996年時城市化率超過30%，之后進入高速發(fā)展階段，到2011年城市化率首次超過50%，預(yù)計到2020年我國城市化率將達到60%，到2030年達到65%。根據(jù)北京安泰科信息開發(fā)有限公司的預(yù)測，我國人均鋁消費量有望從2012年的17.4kg上升到2020年的30kg。
　　
　　政策導(dǎo)向和規(guī)劃方面，由于我國目前再生鋁占原鋁產(chǎn)量仍然低于1/3的全球平均水平，較發(fā)達國家1/2以上比例的差距非常大，未來發(fā)展前景廣闊。在國家相關(guān)政策的指導(dǎo)和支持下，鋁資源的再生利用越來越受到社會的重視，同時廢鋁供應(yīng)也在逐漸增加，再生鋁行業(yè)在我國目前處于快速發(fā)展階段，行業(yè)規(guī)模快速增加，再生鋁產(chǎn)量從2002年的100萬噸快速增加至2013年的520萬噸，年復(fù)合增長率達到13.94%。按照《有色金屬工業(yè)中長期科技發(fā)展規(guī)劃(2006-2020年)》，到2020年，我國再生鋁占鋁的總產(chǎn)量比例將提高到40%，按照2020年產(chǎn)量1440萬噸來計算，屆時再生鋁產(chǎn)量將達到960萬噸，相當(dāng)于在2014年產(chǎn)量的基礎(chǔ)上增長80%以上。
　　
　　綜上，節(jié)能減排、低碳經(jīng)濟以及城市化的穩(wěn)步推進都有利于再生鋁行業(yè)的發(fā)展。再生鋁行業(yè)和市場所缺乏的，也許就只剩下下一輪增長周期的春風(fēng)。